中小微企業(yè)的及時(shí)雨！2020年金融體系對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)支持力度明顯加大

近期舉行的國新辦發(fā)布會(huì)再次向市場釋放了貨幣政策未來走向的關(guān)鍵信號(hào)。中國人民銀行副行長陳雨露在發(fā)布會(huì)上表示，“2021年，穩(wěn)健的貨幣政策會(huì)更加靈活精準(zhǔn)，合理適度，繼續(xù)保持對(duì)經(jīng)濟(jì)恢復(fù)必要的支持力度”“會(huì)堅(jiān)持穩(wěn)字當(dāng)頭，不急轉(zhuǎn)彎”。

中小微企業(yè)的及時(shí)雨

會(huì)上發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，2020年金融體系對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)支持力度明顯加大。2020年末，廣義貨幣供應(yīng)量M2同比增長10.1%，比上年末高1.4個(gè)百分點(diǎn);人民幣貸款累計(jì)新增19.6萬億元，比上年多增2.8萬億元;社會(huì)融資規(guī)模存量同比增長13.3%，比上年末高2.6個(gè)百分點(diǎn)。貨幣、信貸增長基本實(shí)現(xiàn)年度目標(biāo)。

信貸結(jié)構(gòu)優(yōu)化，制造業(yè)企業(yè)、中小微企業(yè)貸款持續(xù)發(fā)力，金融對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)重點(diǎn)領(lǐng)域的精準(zhǔn)支持力度加大。2020年，制造業(yè)中長期貸款余額增長35.2%，比上年高出20.3個(gè)百分點(diǎn)，增速連續(xù)14個(gè)月上升;普惠小微貸款增長30.3%，比上年高7.2個(gè)百分點(diǎn)。實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資成本明顯下降。2020年末，全國企業(yè)貸款加權(quán)平均利率為4.61%，比上年末下降了0.51個(gè)百分點(diǎn)，創(chuàng)2015年有統(tǒng)計(jì)以來的最低水平。

融資貴是影響中小微企業(yè)發(fā)展的一大痛點(diǎn)。“新冠肺炎疫情給我們?cè)斐芍卮笥绊懀捌谕瓴怀捎唵危笃谡也坏戒N路，想轉(zhuǎn)變經(jīng)營模式必然遇到資金不足的問題。”廣州嘉宜服裝有限公司總經(jīng)理汪紅梅對(duì)國際商報(bào)記者表示，公司一直做外貿(mào)業(yè)務(wù)，俄羅斯是主要出口市場，疫情發(fā)生后國際物流不暢導(dǎo)致公司生產(chǎn)線幾乎停滯，經(jīng)營一度難以維系。

“我們之前已在主動(dòng)降低外銷比例，但經(jīng)營轉(zhuǎn)內(nèi)銷就需要重新打版，這期間會(huì)產(chǎn)生不少費(fèi)用。除這部分損失外，重新鋪設(shè)國內(nèi)銷售渠道的營銷經(jīng)費(fèi)、內(nèi)銷的檢驗(yàn)報(bào)告、各種稅費(fèi)等也是需要承擔(dān)的成本。國內(nèi)像我們這樣的中小微外貿(mào)企業(yè)不在少數(shù)，如果融資成本沒有調(diào)整，對(duì)于行業(yè)來說無疑是雪上加霜。”汪紅梅說。

國家的金融政策給企業(yè)送上了一劑“止痛藥”。

“好在政府及時(shí)關(guān)注，廣州市企業(yè)轉(zhuǎn)貸服務(wù)中心幫我們落實(shí)了短期周轉(zhuǎn)資金。這比其他渠道的‘過橋貸’成本更低。關(guān)鍵是有政府的引導(dǎo)和保障，我們可以更安心地放手一搏。”汪紅梅介紹，目前公司的產(chǎn)品已通過內(nèi)銷各種測試，網(wǎng)絡(luò)銷售渠道已基本打通。

結(jié)構(gòu)性工具繼續(xù)護(hù)航

公開數(shù)據(jù)顯示，去年小微企業(yè)融資取得了“量增、價(jià)降、面擴(kuò)”的顯著效果，截至2020年年底普惠小微企業(yè)余額15.1萬億元，同比增長30%;2020年全年共支持3228萬家經(jīng)營主體，比上年增加524萬家。

“近年來，政府一直在通過金融手段鼓勵(lì)和支持小微企業(yè)的發(fā)展，尤其在解決小微企業(yè)融資難方面作出了不少努力。”中國人民大學(xué)助理教授王鵬在接受采訪時(shí)對(duì)國際商報(bào)記者表示，此前由于小微企業(yè)沒有充足的抵押物和抗風(fēng)險(xiǎn)能力，金融機(jī)構(gòu)不愿意向這些企業(yè)提供融資、貸款和授信等一系列服務(wù)，這就導(dǎo)致了小微企業(yè)貸款、融資等業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)成本高。而政府的參與在一定程度上降低了金融機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)成本，讓小微企業(yè)更易獲得融資。

王鵬進(jìn)一步表示，從小微企業(yè)自身發(fā)展來看，這些金融手段能夠直接降低融資成本。此前在沒有相關(guān)政策的情況下，小微企業(yè)直接向較大規(guī)模的融資機(jī)構(gòu)尋求融資、貸款、授信等援助具有一定難度。這些企業(yè)一般都需要通過增信機(jī)構(gòu)對(duì)其進(jìn)行增信，從而達(dá)到融資機(jī)構(gòu)所需要的水平。這雖然可以在短時(shí)間內(nèi)提高小微企業(yè)的信用，但也增加了其投入成本。“換句話說，因?yàn)橹虚g增信環(huán)節(jié)的存在，原有的信貸成本會(huì)大幅增加，給企業(yè)造成較大的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。直接融資則可以在一定程度上避免這種問題。”

“從技術(shù)化路徑應(yīng)用來看，這些金融手段能夠降低融資成本和提高融資效率。隨著信息技術(shù)的發(fā)展，科技被應(yīng)用到金融行業(yè)。政府相關(guān)部門和金融機(jī)構(gòu)通過技術(shù)化的方法也可以有效地規(guī)避一些成本并提高工作效率。”王鵬說。

陳雨露表示，下一步，人民銀行將繼續(xù)用好結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具和精準(zhǔn)滴灌的信貸政策，發(fā)揮全國應(yīng)收賬款融資平臺(tái)、動(dòng)產(chǎn)和權(quán)利擔(dān)保統(tǒng)一登記平臺(tái)的支持作用，加大對(duì)小微企業(yè)的金融支持力度。(靖雯)

關(guān)鍵詞： 經(jīng)濟(jì)恢復(fù) 堅(jiān)持穩(wěn)